미국 고용 지표 급등…골드·비트코인 하락

금과 비트코인(BTC)은 하락하였고, 달러는 상승하였습니다. 미국 고용보고서에서 10월 신규 일자리가 16만 5천 개로 집계되어, 예측치의 거의 세 배를 기록했기 때문입니다. 이 데이터는 연방준비제도(Fed) 회의 5주 전에 발표되었습니다. 시장 참여자들은 이미 금리 인상을 반영하고 있습니다.

변동폭은 크지 않았으나 모두 같은 방향을 가리켰습니다. 고용이 강할수록 연준이 금리를 올릴 여지가 생깁니다. 이는 달러를 높이고, 금 및 비트코인과 같이 이자를 지급하지 않는 자산에는 부담을 주는 경향이 있습니다.

금, 비트코인, 달러는 고용보고서에 어떻게 반응했습니까?

금이 가장 큰 타격을 입었습니다. 오전 8시 30분(미 동부시간) 발표 직후, 금 가격은 온스당 약 4,032달러까지 떨어졌습니다. 발표 직전에는 약 4,062달러였습니다. 이후 약 4,050달러까지 소폭 회복하였습니다.

이 하락은 오랜 하락세를 연장한 것입니다. 비인크립토는 금 시세의 31% 하락을 추적해왔습니다. 이는 금의 최고점 이후 하락률입니다.

비트코인은 롤러코스터를 탔습니다. 한때 76,100달러를 넘었으나, 이후 약 75,600달러로 하락했습니다. 이후 바이낸스에서 75,780달러 부근에서 거래되었으며, 발표 전보다 약 0.2% 낮은 수준입니다.

한편, 미국 달러 인덱스(DXY)는 주요 6개 통화 대비 달러 가치를 추적합니다. 이 수치는 약 102.22까지 급등했습니다. 이후 102.14에서 마감했으며, 발표 전 102.07보다 높아졌습니다.

미국 주식시장은 오전 9시 30분(미 동부시간)에 개장하여 추가 충격 여지는 크지 않았습니다. 나스닥 종합지수는 목요일에 5.52% 하락하며 조정 구간에 진입하였고, S&P 500 지수는 7,353.73에 마감하였습니다.

강한 고용이 왜 금과 비트코인을 하락시켰습니까?

이번 서프라이즈는 전반적이었습니다. 이코노미스트들은 5만 9천~6만 5천 개의 신규 일자리를 예상했습니다. 그러나 미국 노동통계국(BLS)은 16만 5천 개를 발표하였습니다. 실업률도 4.1%로 예측치인 4.2%보다 낮았습니다.

앞선 몇 달도 강세였습니다. 8월과 9월은 합산 8만 4천 개 상향 조정되었고, 3개월 고용 평균은 약 13만 7천 개가 되었습니다.

임금 또한 높았습니다. 10월 평균 시간당 임금은 0.4% 상승했고, 전년 동기 대비 3.1% 올랐습니다. 이는 각각 0.3%와 2.9%라는 예상치를 상회하는 수치입니다.

발표 전 영국 바클레이스는 실업률이 4.1%이면서 신규 고용이 미미한 수준이면 12월 금리 인상 가능성이 남아있다고 밝혔습니다. 10월에는 4.1% 실업률과 미미함을 뛰어넘은 신규 고용이 제공되었습니다.

12월 연준 금리 인상은 확정되었습니까?

데이터만으로는 확정되지 않았습니다. 시장 참여자들은 보고서 발표 전 12월 8~9일 회의에서 0.25%p 인상 가능성을 67%로 예상했습니다. 시카고상업거래소(CME) 페드워치 기준, 이 확률은 이 글 작성 시점 기준 76.8%까지 올라갔습니다.

연준은 9월에 3년 만에 처음으로 금리를 인상했습니다. 이후 10월 28일 회의에서는 기준금리를 3.75~4.00% 구간에서 유지하였습니다.

고용 데이터만이 유일한 변수는 아니었습니다. 9월 신규 고용이 약 2만 9천 명으로 저조했음에도, 12월 금리 인상 확률은 한 달 만에 42%에서 73%로 상승하였다고 킵링거가 전했습니다.

몇몇 분석가는 더 엄격한 조건을 제시했습니다. MUFG는 채권 시장의 지속적 하락세는 신규 취업자 수가 약 20만 명 이상이어야 하며 실업률도 더 낮아져야 한다고 밝혔습니다. 10월의 16만 5천 명은 그 기준에 못 미쳤습니다.

12월 9일 전 금과 비트코인 투자자들이 마주할 변수

비인크립토는 이번 고용보고서를 이번 주 초 비트코인의 세 가지 주요 시험 중 하나로 꼽았습니다. 중간선거, 중앙은행의 금리 결정과 더불어, CNBC 짐 크레이머도 이 보고서가 중간선거 랠리를 시험에 들게 할 수 있다고 경고하였습니다.

12월 연준 회의에서는 새로운 금리 전망치가 공개됩니다. 이를 통해 당국자들이 추가 금리 인상을 예상하는지, 긴축 국면이 길어질지를 알 수 있습니다. 이는 미국 가계의 차입 비용 및 금과 비트코인이 거래되는 달러의 흐름에 영향을 주게 됩니다.